Các hãng bán dẫn Hàn Quốc tăng đầu tư vào Trung Quốc để ứng phó tình trạng thiếu hụt bộ nhớ cho AI

Theo giới chuyên môn, động thái này cho thấy vai trò tiếp tục quan trọng của Trung Quốc trong sản xuất bán dẫn, bất chấp các hạn chế từ Mỹ.

Năm ngoái, Samsung Electronics đã đầu tư 465,4 tỷ won (308,8 triệu USD) vào nhà máy chip tại Tây An, tỉnh Thiểm Tây, tăng 67,5% so với một năm trước đó, theo báo cáo thường niên nộp ngày 10-3 cho Cơ quan Giám sát tài chính Hàn Quốc.

SK Hynix cũng tăng mạnh đầu tư tại Trung Quốc, với 581,1 tỷ won đầu tư vào nhà máy tại Vô Tích, tỉnh Giang Tô (tăng 102% so với cùng kỳ năm trước) và 440,6 tỷ won cho cơ sở tại Đại Liên, tỉnh Liêu Ninh (tăng 52% so với năm 2024), theo báo cáo thường niên công bố ngày 17-3.

Ông Lee Byung-chul, nghiên cứu viên tại Viện Sejong và từng là Phó Chủ tịch điều hành của Samsung Electronics, cho biết việc xây dựng nhà máy mới thường mất từ 3 đến 5 năm, do đó tối ưu hóa các cơ sở sản xuất hiện có tại Trung Quốc giúp phản ứng nhanh hơn với nhu cầu thị trường.

Nhà máy Tây An – cơ sở sản xuất chip nhớ duy nhất ở nước ngoài của Samsung – hiện chiếm khoảng 40% sản lượng bộ nhớ NAND flash của hãng. Công ty từng đầu tư 698,4 tỷ won vào nhà máy này năm 2019, nhưng đã tạm dừng chi tiêu trong giai đoạn 2020–2023 trước khi nối lại đầu tư từ năm 2024.

Đối với SK Hynix, nhà máy tại Vô Tích chiếm hơn 30% tổng sản lượng DRAM toàn cầu của hãng, trong khi cơ sở tại Đại Liên là trung tâm sản xuất NAND. Theo truyền thông Hàn Quốc, SK Hynix không có khoản đầu tư nào tại 2 cơ sở này trong năm 2023, nhưng giờ đây đã tăng mạnh đầu tư.

Nhà nghiên cứu Troy Stangarone tại Viện Chiến lược và Công nghệ Carnegie Mellon nhận định, các khoản đầu tư gia tăng phản ánh nhu cầu cấp thiết nhằm đáp ứng tình trạng thiếu hụt chip nhớ phục vụ AI trên toàn cầu, khi cả nguồn cung DRAM và NAND trong năm nay gần như đã được tiêu thụ hết.

Trong một báo cáo tháng trước, ngân hàng Goldman Sachs đã nâng dự báo thiếu hụt nguồn cung DRAM năm 2026 lên mức 4,9% tổng nhu cầu, so với 3,3% trước đó, đồng thời cho rằng thị trường có thể đối mặt với tình trạng thiếu hụt nghiêm trọng nhất trong 15 năm. Dự báo thiếu hụt NAND cũng được điều chỉnh tăng lên 4,2%, từ mức 2,5%.

Trung Quốc cũng là thị trường tiêu thụ quan trọng đối với cả hai doanh nghiệp, do chiếm tỷ trọng lớn trong thị trường chip cho máy tính cá nhân và điện thoại thông minh toàn cầu, theo Giám đốc S&P Global Ratings Park Jun-hong.

Trong bối cảnh nguồn cung thắt chặt và nhu cầu tăng mạnh, Trung Quốc cũng đang tìm cách khẳng định vai trò đối tác quan trọng đối với các nhà sản xuất chip.

Ngày 1-4, ông Zheng Shanjie, Chủ nhiệm Ủy ban Cải cách và Phát triển Quốc gia Trung Quốc, đã gặp Chủ tịch điều hành Samsung Electronics Lee Jae-yong tại Bắc Kinh và kêu gọi công ty “nắm bắt cơ hội từ quá trình mở cửa liên tục của Trung Quốc” cũng như “mở rộng hơn nữa đầu tư và hợp tác tại nước này”.

Tuy nhiên, theo ông Lee Byung-chul, xu hướng các hãng bán dẫn Hàn Quốc tăng đầu tư vào Trung Quốc có thể khó duy trì trong bối cảnh Trung Quốc vẫn chịu các biện pháp kiểm soát xuất khẩu từ Mỹ.

Trước đây, cả hai công ty được phép đưa thiết bị sản xuất chip từ Mỹ vào các nhà máy tại Trung Quốc mà không bị hạn chế nhờ cơ chế “người dùng cuối được xác minh” của Washington. Tuy nhiên, điều này đã thay đổi từ tháng 8-2025, khi Mỹ hủy bỏ cơ chế này, buộc các doanh nghiệp phải xin cấp phép hàng năm để nhập thiết bị.

“Nếu cạnh tranh địa chính trị tiếp tục gia tăng, các doanh nghiệp Hàn Quốc có thể không còn lựa chọn nào khác ngoài việc điều chỉnh chiến lược sản xuất dài hạn tại Trung Quốc” - ông Lee Byung-chul dự báo.

Một số quan điểm phân tích cũng cho rằng, những tiến bộ công nghệ cũng có thể ảnh hưởng đến nhu cầu thị trường bộ nhớ. Ngày 24-3 vừa qua, Google cho biết thuật toán TurboQuant của hãng có thể giảm nhu cầu bộ nhớ xuống chỉ còn 1/6 so với hiện tại, làm dấy lên những dự báo về sự suy giảm nhu cầu chip nhớ phục vụ AI.